Глобальный финансовый кризис и его последствия

[ZAMOTAI_shtanga]

Цены на все товары в России резко вырастут, поскольку и доллар, и евро упали практически одновременно, друг за другом. Как передает ПРАЙМ, об этом в интервью телеканалу Russia Today заявил первый заместитель председателя Банка России Алексей Улюкаев.

По его словам, ЦБ РФ проводит политику инфляционного таргетирования и плавающего курса рубля. «Возможно, это не полностью плавающий курс, но мы очень близки к этому, — отметил Улюкаев. — Иначе говоря, мы не удерживаем курс рубля искусственно на том или ином уровне — ни с точки зрения номинала, ни с точки зрения реальной ценности». «Другими словами, у нас нет возможности девальвировать или ревальвировать рубль, — заявил первый зампред ЦБ РФ. — Все зависит от ситуации на рынке и соотношения спроса и предложения. Мы полагаемся на рынок и проводим политику гибкого курса».

Улюкаев признал, что кредитные ставки в России высоки, и это во многом объясняется инфляцией. Кредитные ставки никогда не могут быть ниже, чем депозитные, а депозитные ставки очень сильно зависят от инфляции. В этом году планируется снизить инфляцию в России до 7%, а через два-три года — до 5%.

Как только удастся снизить инфляцию, начнут снижаться и кредитные ставки, отметил он. Второй важный момент — это объем выделяемых кредитов. «Сейчас и в мире, и по России ликвидности много. Поэтому объемы кредитования растут, но темпы этого роста не очень большие — 16-17 процентов. Например, в июне номинальный рост по сравнению с июнем прошлого года составил 16 процентов. Мне кажется, это неплохой показатель», — сказал первый зампред ЦБ.

В настоящее время в России действительно отрицательная реальная процентная ставка по депозитам, но примерно так же обстоит дело во всем мире, отметил он. К сожалению, текущий период отмечен очень низкими процентными ставками в мировом масштабе – по причине кризиса. Сейчас нам предстоит долгий путь реабилитации после кризиса, прежде чем все процентные ставки нормализуются. По оценке Улюкаева, нынешняя процентная ставка по вкладам является невысокой, но комфортной, и отражением этого служит наблюдаемая сейчас динамика вкладов – как розничных, так и корпоративных. Динамика роста объема вкладов в российских банках в нынешнем году не столь высока, как в 2010 году, потому что люди начали тратить деньги на приобретение товаров и услуг. Они уже не так опасаются за свое будущее, как в предыдущий период, во время кризиса.

[KENGA]

Промежуточные итоги по США за девять месяцев 2011 финансового года (октябрь -- июнь)

Доходы бюджета США -- 1734.033 млрд $
Расходы бюджета США -- 2704.557 млрд $

Превышение расходов над доходами -- 56%.

Объем заимствований -- 6152.107 млрд $
Выплата долгов -- 5371.563 млрд $.

Заимствования на 49 млрд меньше, чем за аналогичный период 2010 ф.г., возврат долгов на 230 млрд больше.

Источник: http://www.fms.treas.gov/mts/mts.pdf и помесячные сводки.

[ZAMOTAI_shtanga]

Возможно, существует не так уж много вещей, о которых президент Сбербанка и бывший министр экономического развития Герман Греф старается не думать. Но дефолт США, который произойдет, если сражающиеся политические силы в Вашингтоне не смогут прийти к соглашению по поводу плана сокращения дефицита, — это одна из них.

«Я не позволяю этой мысли даже промелькнуть у меня в голове. Если это произойдет, это будет иметь, мягко говоря, катастрофические последствия для мировой финансовой системы», — заявил Греф на пресс-конференции в пятницу.

Республиканцы и демократы сейчас ведут активные переговоры в преддверии крайнего срока, который наступит 2 августа, именно до этого времени нужно принять решение об увеличении потолка для американского долга с его нынешнего уровня в 14,3 триллиона долларов. Президент Барак Обама предупредил на прошлой неделе, что дефолт это не «абстрактный» вопрос, а рейтинговые агентства Moody's и Standard & Poor's угрожают снизить столь желанный рейтинг Соединенных Штатов, который находится на самом высоком уровне ААА.

Те, кто предсказывает глобальный финансовый катаклизм и экономический кризис в результате американского дефолта, без труда прогнозируют, каким путем будут развиваться события в России.

«На этом фоне 2008 год будет выглядеть как прогулка в парке», — заявил высокопоставленный западный банкир в Москве, имея в виду глобальную рецессию, вызванную ипотечным кризисом в США и крахом Lehman Brothers.

«Глобальный ВВП ринется вниз, что будет означать, что глобальный мировой спрос на сырье перестанет существовать», — сказал банкир, выступая на условиях анонимности, чтобы высказаться откровенно о спекулятивном событии. «Никто не будет покупать нефть, газ, сталь… Естественно, российская экономика будет уничтожена».

Йохен Вермут (Jochen Wermuth), основатель и главный специалист по инвестициям Wermuth Asset Management, который осуществляет контроль над инвестициями в Россию более чем на 1 миллиард долларов, был в своих высказываниях более осторожным, но не менее апокалипсичным.

«Я не верю, что кто-то знает, что произойдет — наиболее вероятно, весь мир будет лежать в руинах десятилетиями», — сказал он.

Однако, другие эксперты отмечают, что последствия американского дефолта будут похожими на тот эффект, который проблемы экономического плана в США оказали на международную экономику в 2008 году. Россия встретила кризис значительным оттоком капиталов, резким падением цен на нефть и 9-процентным сокращением ВВП.

«Для России все будет очень похоже на 2008 год, что означает, что неуверенность скажется на всех видах бизнеса, ориентированных на экспорт», — говорит Наталья Орлова, главный экономист «Альфа-банка».

По ее словам, это обеспечит временную передышку для некоторых производителей, ориентированных на внутренний рынок, но очень негативно скажется на покупательной способности людей, потому что это скорее всего вызовет ослабление рубля.

Зависимость России от доллара значительна. Центральный банк держит от 250 до 300 миллиардов долларов — примерно половину своих золотовалютных резервов — в долларах, отметил Сергей Гуриев, президент Новой экономической школы.

Он сказал, что Россия сейчас более уязвима перед глобальным экономическим шоком, чем она была в 2008 году, в частности из-за того, что Резервный фонд истощился, а зависимость бюджета от нефти выросла. До кризиса российский бюджет был сбалансированным при ценах на нефть от 50 до 60 долларов за баррель, в то время как сейчас, по некоторым оценкам, для его сбалансированности требуется цена на нефть в 120 долларов. Около сорока процентов правительственных доходов идут от нефтегазовой отрасли.

«Если будет аналогичный кризис, у России реально возникнут проблемы», — сказал Гуриев. Ей «придется сократить расходы, что будет очень болезненно, потому что сокращать придется много».

Значительное сокращение бюджета заставит принимать сложные решения, что именно сокращать, и решения придется принимать новоизбранной Думе, которую изберут в декабре, а также победителю президентских выборов марта 2012 года.

Но некоторые аналитики, с которыми связалась The Moscow Times, видят проблеск надежды для России в случае американского дефолта.

«На самом деле можно сказать, что Россия находится в сравнительно хорошем положении. Ее долг низок, у нее нет огромной потребности в заемных средствах, и ее текущий счет в хорошем состоянии», — говорит Чарльз Робертсон (Charles Robertson), главный экономист в «Ренессанс-Капитале».

«Есть довольно хорошие шансы, что Россия поведет себя на удивление стабильно в случае американского дефолта», — говорит он. Однако он добавляет, что также велика вероятность того, что все развивающиеся рынки пострадают в случае дефолта США.

Но мало кто думает, что дефолт действительно произойдет, приписывая все разговоры на эту тему политическим играм в Вашингтоне.

«Это будет настоящий Армагеддон. Вот почему этого не произойдет», — отметил московский банкир, просивший об анонимности.

Роберт Мачейко (Robert Maciejko), партнер в консалтинговой компании Oliver Wyman, заявил, что итог американских переговоров может быть даже приятным.

«Если это будет большой неожиданный негативный шок, он может оказать серьезное воздействие на международном уровне», — сказал он. «Но если вопрос разрешится сравнительно быстро и позитивно, может произойти обратное, и мы будем с облегчением наблюдать передышку».

Но Крис Уифер (Chris Weafer), банкир, который жил в России во время дефолта 1998 года и рецессии 2008, прогнозирует, что американский конгресс, весьма вероятно, достигнет компромисса до наступления крайнего срока, и неуверенность на рынках продлится еще ближайшие шесть-девять месяцев.

Уифер, главный стратег и глава исследовательского подразделения ING Bank в России, заявил, что до окончания грядущих избирательных циклов в Соединенных Штатах и в Европе самое лучшее, чего могут ожидать инвесторы, это «колебаний между надеждой и долговыми угрозами».

«The Moscow Times», Россия

Говард Эймос (Howard Amos)

[KENGA]

Ну что цирк с планкой гос. долга вроде закончился, дефолт америки 2 августа перенесли на чуть позже... как и предполагалось.
Европа тоже в морг пока не собирается, уже сказали что подпечатают полторашку триллиончика, на поддержание штанов всяким грециям
Япония тоже на днях готовится включить печатный станок

[Мonarch]

Ну что цирк с планкой гос. долга вроде закончился, дефолт америки 2 августа перенесли на чуть позже... как и предполагалось.
Европа тоже в морг пока не собирается, уже сказали что подпечатают полторашку триллиончика, на поддержание штанов всяким грециям
Япония тоже на днях готовится включить печатный станок

А ты ж нам обещал кирдык Америки. Ну и где он?

[KENGA]

Кто стоит за рейтинговыми агенствами Moody's (Мудис) и Standart & Poors (Стандартный Пук).

Раскопки привели к следующей картинке:

по Мудису
Есть такая хитрая компания - называется Atticus Capital (хэдж фонд).

Имеет в активах:
Moody's Corp. (NYSE: MCO)
from 3,896,353 shares to and 1,500,000 shares through calls to 1,644,600 shares and 1,500,000 shares through calls
http://www.streetinsider.com/Hot+List/S ... 75051.html

кто владеет Atticus Capital?

Nathaniel Philip Rothschild (Натанииэль Филип Ротшильд)- сопредседатель
http://en.wikipedia.org/wiki/Nathaniel_ ... Rothschild

Теперь - Стандартный Пук.

Родительская компания: Parent Company: The McGraw-Hill Companies, Inc.

кто там рулит?

David de Rothschild (Дэвид де Ротшильд) вернулся в The McGraw-Hill Companies, Inc
http://investing.businessweek.com/busin ... ies,%20Inc.

Добавка в расследование по Fitch Raiting (10% рынка)

Владеет 60% акций Fitch Raiting - компания Fimalac.
French holding company Fimalac owns 60% of Fitch Ratings
http://www.answers.com/topic/fitch-ratings-inc

А компанией Fimalac владеет её президент - гражданин Marc Ladreit de Lacharrière - 80% акций.
A shareholders' group led by Fimalac president Marc Ladreit de Lacharrière owns about 80% of the company and controls about 80% of its voting rights.
http://www.answers.com/topic/fimalac-s-a

А теперь, смотрим связи Дэвида де Ротшильда и Марка Ладриета де Лахарири....

Есть такая французская инвестиционная компания, называется Group Casino (воистину, точное название )
Там эти два персонажа числятся директорами.
http://www.groupe-casino.fr/en/Board-of ... s,602.html


Вот такие они, "невидимые" щупальца рынка.....
Везде - одни и теже рожи....

[KENGA]

Почему пересматривается статистика именно сейчас, а не раньше?
Формально из-за того, что в конце 2 квартала BEA, BLS традиционно делают ревизию статистики по мере выхода более точных данных и изменения методики. По сути это официальная позиция, если вы позвоните по номеру (202) 606-5301 и спросите, а какого хера такой пересмотр?. Но на деле все иначе. Корректнее задавать вопрос, не почему пересматривается, а почему так сильно. А поэтому ответ: потому, что закончилось QE2 и им нужно изобразить начало рецессии.

А почему нельзя было раньше этого сделать, почему нельзя было изобразить рост более умеренным, плавным, чтобы пересмотр не оказался столь обескураживающе сильным?
Потому, что Goldman Sachs вынужден был сбросить свои длинные позиции по рынку, что возможно только при одном условии. Оптимизме и мощном внешнем спросе. Именно по этой причине в прессе всегда фигурировали оптимистичные комментарии аналитиков, супер прогнозы по 3.5% и даже 4% росту ВВП, а статистика была достаточно хорошей. По крайней мере, по старым данным ВВП США в 1 квартале рос на 2%, что было приемлемо. Важно было поддерживать иллюзию того, что QE2 работает, иначе бы они не смогли выполнить главную задачу QE2. Обеспечение рентабельности бизнеса для первичных дилеров.

Хорошие данные и отличные прогнозы во время QE2 – являются частью QE2.
Так что все эти комментарии ФРС, политиков, СМИ про то, что как хорошо при QE – это в чистом виде пропаганда. Никогда не читайте СМИ. Любое крупное СМИ всегда контролируется, либо государством, либо крупным синдикатом, картелем и поэтому кидают информацию, которая нужна им. Лучше читать независимые блоги, как в США, так и в России. Пропаганды не было замечено на http://www.businessinsider.com/, http://www.zerohedge.com/, ну и плюс всем известные российские блоги! )) Хорошая статистика была нужна для QE2, после того, как QE2 закончилось, то в этом уже нет потребности.

Так зачем им сейчас плохая статистика?
Чтобы запустить QE3. Чтобы ни у кого не возникало сомнений, что новое стимулирование необходимо. Чтобы опустить рынки, чтобы инвесторы в панике и разочарованные бежали с рынка и продавали свои портфели до последнего цента. Чтобы спекулянты давили кнопку sell в пол. Первичные дилеры в этот момент будут выступать единственными покупателями на рынке. Они будут создавать настроение «страха, безнадёжности, обреченности».

Правда ли, что при QE2 экономика не только не выросла, а скатилась в рецессию?
Да, это так. ФРС вызвала рост цен, что подавило возможность домохозяйств покупать товары и услуги, которые бы они смогли купить при прежних ценах. ФРС отключила саморегулирующие функции экономики, когда цены формировались относительно реального спроса и предложения. При QE2 богатые стали богаче, а бедные беднее. Об этом я писал очень много на цифрах и фактах. Ищите инфу.

Так, если QE2 не помогло, то зачем им QE3?
Никакого не интересует состояние реального сектора, когда у самих огонь под жопой горит. Да, у первичных дилеров такая ситуация, ибо у них нет источников дохода, кроме как трейдинг и инвест.подразделения, но в условиях жесткой конкуренции вынуждены бороться за кусок пирога, отнимая друг и друга долю рынка и прибыли. Так что возможно скоро будет новая жертва по примеру Lehman. Все идет к тому, что новой жертвой станет Bank of America. В инсайде ходят такие слухи, что якобы в ближайший год могут допустить новое крупное банкротство банка. QE3 выступает, как дополнительный источник прибыли для банков. Wall St всегда первичен, нац.интересы и экономика США – вторичны.

Так ведь ФРС независимая организация, все об этом говорят и везде это написано?
Да, так пишут, поддерживают иллюзию независимости. Но в реальности ФРС имеет власть на принятие решение по денежно-кредитной политике не больше, чем вы. ФРС с самого первого года своего основания контролировалось банковским картелем в интересах банковского картеля. Экономисты в ФРС действительно пишут интересные обзоры и там много профессионалов, которые занимаются текущей деятельностью по поддержанию функционирования платежной, банковской системы, выполняя технические функции. Но решения по денежно-кредитной политики вне компетенции ФРС. Это прерогатива первичных дилеров. Так было всегда с момента основания ФРС.

Что будет, как жить?
Как обычно будут пока готовить почву под QE, даже если QE3 вызовет ожесточенное сопротивление по всей вертикали власти. Но выбор у них не слишком велик. Экономика в руинах, она не слишком отошла от дна и совершенно точно еще не скоро будет приносить прибыль бангстерам. Однако, чтобы умерить их аппетиты, то они должны как то компенсировать этот недостаток в прибыли и они его компенсируют за счет вас, дорогие налогоплательщики.

Если бангстеры несут зло, то почему их никто не регулирует и не ограничивает?
Тот, кто печатает деньги имеет всю власть. Если бы существовал справедливый суд, то вся эта банковская мразь, устроившая своими руками кризис сидела бы за решеткой. Если бы ФРС была бы независимой, она бы не допустила разрастание пузыря на рынке недвижимости, она бы не допустила ситуацию, когда банки имели запредельный левередж. ФРС закрывала на это глаза, что было самоубийством и им фактически стало. Если бы Конгресс был бы независимый, он бы не допустил ситуации, при которой главные виновники кризиса оказались безнаказанными, а за их ошибки платят налогоплательщики, при этом банки после кризиса сконцентрировали в своих руках еще больше ресурсов и власти. Они стали еще крупнее и могущественнее и они НЕ стали более регулируемыми. Фактически нет никакого контроля над банковским сектором. Поэтому они и пишут законы, они их регулируют и исполняют.

Какой итог?
Во время действия QE2 была хорошая информация от СМИ, чтобы Wall St имел возможность выйти с рынка. После QE2 будет разворачиваться активно тема замедления экономики, рецессии, чтобы Wall St имел возможность войти в рынок с существенным дисконтом. 5-7% их не интересуют, так что можно ожидать рынок ниже. Статистика будет соответствующей. Учитывая размер банков, эта операция не на день и не на неделю. Эта операция на несколько месяцев. Пересмотр статистики в худшую сторону был нужен для того, чтобы иметь низкую базу под хорошие отчеты во время действия программы QE3, которая скорее всего стартует осенью и может иметь размер в 1 трлн долларов. Падение рынков и плохая статистика подтвердят тезис бангстером о том, что без QE все плохо, а чтобы было хорошо, то нужно QE3. Что, естественно, будет очередным мошенничеством и ограблением… как всегда.

[SOLDIER]

Мне одно интересно - он сам хоть понимает эту крышесносящую пургу? :D Но вообще да - меня то, что QE3 хуже QE2 печалит, да.... Даже кушать не могу. Или там наоборот все? Я не вчитывался - мне мой мозг жалко. Но наверное вон там выше очень важная информация. Архиважная, я бы сказал. Даже важнее, чем Ротшильды с прочими Зингельшухерами.

[KENGA]

Мне одно интересно - он сам хоть понимает эту крышесносящую пургу? :D Но вообще да - меня то, что QE3 хуже QE2 печалит, да.... Даже кушать не могу. Или там наоборот все? Я не вчитывался - мне мой мозг жалко. Но наверное вон там выше очень важная информация. Архиважная, я бы сказал. Даже важнее, чем Ротшильды с прочими Зингельшухерами.

Ну чего ты за всех то говоришь ? не все же такие ограниченные как ты, кому то может интересно быть, что в мире происходит и к чему приведёт.

[KENGA]

Кстати...
По итогам мыльной оперы "Потолок долга" в США появился "Суперконгресс" (Политбюро). Суперконгресс рекомендует парламенту принять законы, а парламент голосует ЗА или ПРОТИВ. Редактировать рекомендованные Суперконгрессом законы НЕЛЬЗЯ, можно только нажимать на кнопки. Суперконгресс состоит из 13 человек.
Ну прям как Иисус+12 апостолов... :D :hmmm: